Evaluierungs Handelsstrategien

Interpretation eines Strategie-Performance-Berichts Heutige Marktanalyseplattformen erlauben es Tradern, schnell eine Handelssystemleistung zu überprüfen und ihre Effizienz und Rentabilität zu bewerten. Diese Leistungsmesswerte werden typischerweise in einem Strategieleistungsbericht, einer Zusammenstellung von Daten basierend auf unterschiedlichen mathematischen Aspekten einer Systemleistung, angezeigt. Ob hypothetische Ergebnisse oder tatsächliche Handelsdaten, gibt es Hunderte von Performance-Metriken, die verwendet werden können, um ein Handelssystem zu bewerten. Trader oft eine Vorliebe für die Metriken, die für ihre Trading-Stil nützlich sind. Während die Händler können natürlich auf eine Zahl gravitieren - insgesamt Reingewinn. Zum Beispiel - es ist wichtig, viele der Leistungsmesswerte zu verstehen und zu überprüfen, bevor Sie Entscheidungen über die potenzielle Rentabilität des Systems treffen. Zu wissen, was in einem Strategie-Performance-Bericht zu suchen, können Händler helfen, objektiv analysieren Systeme Stärken und Schwächen. (Vor dem Hintergrund unseres Trading Systems Tutorials.) Strategie Performance Reports Ein Strategie Performance Report ist eine objektive Bewertung einer Systemleistung. Eine Reihe von Handelsregeln kann auf historische Daten angewendet werden, um zu bestimmen, wie sie während des angegebenen Zeitraums durchgeführt worden wäre. Dies wird Backtesting genannt und ist ein wertvolles Werkzeug für Händler, die ein Handelssystem testen möchten, bevor es es auf den Markt bringt. Die meisten Marktanalyseplattformen ermöglichen Tradern, einen Strategieleistungsbericht während Backtesting zu schaffen. Händler können auch Strategie-Performance-Berichte für tatsächliche Handelsergebnisse. Abbildung 1 zeigt ein Beispiel für eine Leistungsübersicht aus einem Strategieleistungsbericht, der eine Vielzahl von Leistungsmetriken enthält. Die Metriken sind auf der linken Seite des Berichts aufgeführt, die entsprechenden Berechnungen finden Sie auf der rechten Seite, getrennt in Spalten von allen Trades, Long Trades und Short Trades. Abbildung 1 - Die Vorderseite eines Strategieleistungsberichts ist die Leistungsübersicht. Die in diesem Artikel identifizierten Kennzahlen werden unterstrichen. Zusätzlich zu der in Abbildung 1 dargestellten Leistungsübersicht können Strategieleistungsberichte auch Handelslisten, periodische Renditen und Leistungsdiagramme enthalten. Die Handelsliste gibt einen Bericht über die getätigten Geschäfte, einschließlich der Art des Handels (lang oder kurz), des Datums und der Uhrzeit, des Preises, des Nettogewinns, des kumulierten Gewinns und des prozentualen Gewinns. Die Handelsliste erlaubt den Händlern, genau zu sehen, was während jedes Handels geschah. Durch das Betrachten der periodischen Retouren für ein System können Trader die Performance in tägliche, wöchentliche, monatliche oder jährliche Segmente aufteilen. Dieser Abschnitt ist hilfreich bei der Ermittlung von Gewinnen oder Verlusten für einen bestimmten Zeitraum. Händler können schnell beurteilen, wie ein System auf einer täglichen, wöchentlichen, monatlichen oder jährlichen Basis. Es ist wichtig, sich daran zu erinnern, dass im Handel die kumulativen Gewinne (oder Verluste) von Bedeutung sind. Das Betrachten eines Handelstages oder einer Handelswoche ist nicht so bedeutend wie das Betrachten der monatlichen und jährlichen Daten. Eine der schnellsten Methoden zur Analyse des Strategieleistungsberichts ist das Leistungsdiagramm. Dies zeigt die Handelsdaten in einer Vielzahl von Wegen von einem Balkendiagramm, das einen monatlichen Nettogewinn, eine Eigenkapitalkurve zeigt. So oder so, die Performance-Grafik bietet eine visuelle Darstellung aller Trades in der Periode, so dass Händler schnell feststellen, ob ein System bis zu Standards durchführt. Abbildung 2 zeigt zwei Leistungsdiagramme: eine als Balkendiagramm des monatlichen Nettogewinns die andere als Eigenkapitalkurve. (Weitere Informationen finden Sie im Kapitel Charting Your Way to Better Returns.) Abbildung 2 - Jede Performance-Grafik repräsentiert die gleichen Handelsdaten in verschiedenen Formaten. Key Metrics Ein Strategie-Performance-Bericht kann eine enorme Menge an Informationen über eine Trading-System-Performance enthalten. Während alle Statistiken wichtig sind, ist es hilfreich, den ursprünglichen Umfang auf fünf Schlüsselperformance-Kennzahlen zu beschränken: Gesamtgewinn Profitfaktor Percent Profitables durchschnittliches Trade Net Profit Maximum Drawdown Diese fünf Metriken bieten einen guten Ausgangspunkt für das Testen eines potentiellen Handelssystems oder die Bewertung Ein Live-Handelssystem. Gesamt Nettogewinn Der Gesamtgewinn repräsentiert die untere Zeile eines Handelssystems über einen bestimmten Zeitraum. Diese Kennzahl wird berechnet, indem der Bruttoverlust aller verlierenden Trades (einschließlich Provisionen) vom Bruttogewinn aller Gewinntrades subtrahiert wird. In Abbildung 1 wird der Nettogewinn wie folgt berechnet: Während viele Händler den Gesamtgewinn als primäre Mittel zur Messung der Handelsleistung verwenden, kann die Metrik allein trügerisch sein. An sich kann diese Kennzahl nicht bestimmen, ob ein Handelssystem effizient arbeitet, noch kann es die Ergebnisse eines Handelssystems basierend auf der Höhe des anhaltenden Risikos normalisieren. Während sicherlich eine wertvolle Metrik, insgesamt Nettogewinn im Konzert mit anderen Performance-Metriken betrachtet werden sollte. Der Gewinnfaktor ist definiert als der Bruttogewinn dividiert durch den Bruttoverlust (einschließlich Provisionen) für die gesamte Handelsperiode. Diese Leistungsmetrik bezieht sich auf die Gewinnmenge pro Risikoeinheit, wobei Werte größer als eins ein rentables System angeben. Als Beispiel zeigt der in Abbildung 1 dargestellte Strategieleistungsbericht, dass das getestete Handelssystem einen Gewinnfaktor von 1,98 aufweist. Dies wird berechnet durch Division des Bruttogewinns durch den Bruttoschaden: Dies ist ein angemessener Gewinnfaktor und bedeutet, dass dieses System einen Gewinn erzielt. Wir alle wissen, dass nicht jeder Handel ein Gewinner sein wird und dass wir Verluste erleiden müssen. Die Profitfaktor-Metrik hilft Händler, zu analysieren, inwieweit Gewinne größer sind als Verluste. Die obige Gleichung zeigt den gleichen Rohertrag wie die erste Gleichung, ersetzt aber einen hypothetischen Wert für den Bruttoverlust. In diesem Fall ist der Bruttoverlust größer als der Bruttogewinn, was zu einem Gewinnfaktor von weniger als einem Ergebnis führt. Das wäre ein verlorenes System. Percent Profitable Der prozentuale Gewinn ist auch bekannt als die Wahrscheinlichkeit zu gewinnen. Diese Kennzahl wird berechnet, indem die Anzahl der Gewinntrades durch die Gesamtzahl der Trades für einen bestimmten Zeitraum dividiert wird. In dem in Figur 1 gezeigten Beispiel wird der prozentuale Gewinn wie folgt berechnet: Der ideale Wert für die prozentuale rentable Metrik wird abhängig vom Stil des Traders variieren. Trader, die in der Regel für größere Bewegungen, mit größeren Gewinnen gehen, benötigen nur einen niedrigen prozentualen gewinnbringenden Wert, um ein Gewinnsystem beizubehalten. Dies ist, weil die Gewinne, die gewinnen (die profitabel sind) sind in der Regel recht groß. Ein gutes Beispiel dafür ist der Trend nach den Händlern. So wenig wie 40 von Gewinnen konnten profitabel sein und noch ein sehr rentables System produzieren, weil die Handel, die gewinnen, dem Trend folgen und typischerweise große Gewinne erzielen. Die Trades, die nicht gewinnen, sind in der Regel für einen kleinen Verlust geschlossen. Intraday-Händler und insbesondere Scalper. Die schauen, um kleine Menge auf jedem möglichem Handel zu gewinnen, während das Risiko einer ähnlichen Menge eine höhere prozentige rentable Metrik erfordert, um ein gewinnendes System zu verursachen. Dies ist aufgrund der Tatsache, dass die Gewinne Trades neigen dazu, nahe an Wert für die verlierenden Trades, um voraus zu sein, muss es ein deutlich höherer prozentualer Gewinn sein. Mit anderen Worten, mehr Trades müssen Gewinner sein, da jeder Gewinn relativ klein ist. (Weitere Informationen finden Sie unter Scalping: Kleine schnelle Gewinne können addieren.) Durchschnittlicher Handelsgewinn Der durchschnittliche Handelsgewinn ist die Erwartung des Systems: er repräsentiert den durchschnittlichen Geldbetrag, der pro Trade gewonnen oder verloren gegangen ist. Der durchschnittliche Handelsgewinn wird berechnet, indem der Gesamtgewinn durch die Gesamtzahl der Geschäfte geteilt wird. In unserem Beispiel aus Abbildung 1 wird der durchschnittliche Handelsgewinn wie folgt berechnet: Mit anderen Worten, wir könnten erwarten, dass jeder Handel, der durch dieses System generiert wird, 452,79 betragen wird. Dies berücksichtigt sowohl Gewinn und Verlust Trades, da sie auf dem gesamten Nettogewinn basiert. Diese Zahl kann von aoutlier, ein einzelner Handel, der einen Gewinn (oder Verlust) viele Male größer als ein typischer Handel schrumpft. Ein Ausreißer kann unrealistische Ergebnisse durch Überfüllung des durchschnittlichen Handelsgewinns erzielen. Ein Ausreißer kann ein System deutlich mehr (oder weniger) rentabel machen, als es statistisch ist. Der Ausreißer kann entfernt werden, um eine genauere Auswertung zu ermöglichen. Wenn der Erfolg des Trading-Systems im Backtesting von einem Outlier abhängt, muss das System weiter verfeinert werden. Maximum Drawdown Die maximale Drawdown-Metrik bezieht sich auf den Worst-Case-Szenario für eine Handelsperiode. Es misst die größte Distanz oder Verlust, von einem früheren Equity Peak. Diese Metrik kann dazu beitragen, die Höhe des Risikos, die durch ein System entstehen, zu messen und festzustellen, ob ein System auf der Grundlage der Kontengröße praktisch ist. Wenn der größte Geldbetrag, den ein Händler riskieren will, geringer ist als der maximale Drawdown, ist das Handelssystem nicht für den Händler geeignet. Es sollte ein anderes System mit einem kleineren maximalen Drawdown entwickelt werden. Diese Metrik ist wichtig, weil sie eine Realitätsprüfung für Händler ist. Fast jeder Händler könnte eine Million Dollar - wenn sie zehn Millionen Risiko könnte. Die maximale Drawdown-Metrik muss im Einklang mit der Händler Risikobereitschaft und Trading-Konto Größe. (Weitere Informationen finden Sie unter Schützen Sie sich vor Marktverlust.) Die Performance-Berichte der Bottom Line-Strategie, ob sie auf historische oder live-Handelsergebnisse angewendet werden, können ein leistungsstarkes Instrument für die Unterstützung der Händler bei der Bewertung ihrer Handelssysteme sein. Während es einfach ist, die Aufmerksamkeit auf die untere Zeile zu zahlen. Oder der gesamte Nettogewinn - wir alle wollen wissen, wie viel Geld ein System macht - zusätzliche Performance-Metriken bieten eine umfassendere Sicht auf eine Systemleistung. (Um mehr zu erfahren, check out Erstellen Sie Ihre eigenen Trading-Strategien.) Working Capital ist ein Maß für sowohl eine company039s Effizienz und ihre kurzfristige finanzielle Gesundheit. Das Working Capital wird berechnet. Die Environmental Protection Agency (EPA) wurde im Dezember 1970 unter US-Präsident Richard Nixon gegründet. Das. Eine Verordnung, die am 1. Januar 1994 durchgeführt wurde, verringerte und schließlich beseitigte Tarife, um Wirtschaftstätigkeit zu fördern. Ein Maßstab, an dem die Wertentwicklung eines Wertpapier-, Investmentfonds - oder Anlageverwalters gemessen werden kann. Mobile Brieftasche ist eine virtuelle Brieftasche, die Zahlungskarteninformationen auf einem mobilen Gerät speichert. 1. Die Verwendung verschiedener Finanzinstrumente oder Fremdkapital wie Marge, um die potenzielle Rendite einer Investition zu erhöhen. Evaluating Your Trading-Strategie Teil 2 In der letzten Post. Haben wir behandelt, wie die Rentabilität und das Risiko Ihrer Strategie zu bewerten. Nun können Sie einen Blick auf die Messung der statistischen Signifikanz, Stabilität und Live-Performance Ihrer Strategie. Statistische Signifikanz Nach dem Ausführen Ihrer Backtest einer der ersten Fragen, die Sie sich fragen müssen, sind diese Ergebnisse statistisch signifikant oder mit anderen Worten, was sind die Chancen, dass diese Ergebnisse nur durch zufällige Zufall aufgetreten Beim Tauchen in die Welt der statistischen Analyse kann Erschreckend, gibt es einige ziemlich einfache Techniken, um eine bessere Vorstellung davon, ob Sie tatsächlich gefunden haben, eine wiederholbare, ausnutzbare Muster auf dem Markt. Vertrauensintervalle Ein Vorteil der Umstellung auf statistische Analyse ist, dass Sie konkrete Konfidenzintervalle zu Ihren Ergebnissen erhalten können. Genommen vom CFA Studienführer. Können wir die t-Verteilung verwenden, um die Konfidenzintervalle um unsere Rendite pro Trade (RPT) zu berechnen. Die t-Verteilung gibt uns eine konservative Schätzung, wie wahrscheinlich ein Durchschnitt in einen gegebenen Bereich fallen soll. Es funktioniert besonders gut, wenn wir kleine Probengrößen haben, dont haben eine Menge Informationen über die Verteilung der zugrunde liegenden Daten, und hat schwerere Schwänze, was bedeutet, eine höhere Wahrscheinlichkeit von großen bewegt. Das eignet sich sehr gut für die Arbeit mit Finanzdaten. Zum Glück können wir einfach die t-Verteilung in Excel mit der TDIST-Funktion berechnen, die Ihre Freiheitsgrade (Stichprobengröße - 1) ansieht und ob es sich um eine einschwanzige (Sie kümmert sich nur um die Untergrenze) oder um eine Zwei (Sie interessieren sich für die Suche nach der oberen und unteren Grenze). Was diese Berechnung uns sagt, ist: Mit 95 Vertrauen wird meine Rückkehr pro Handel oben und unten sein. Um den Bereich des Konfidenzintervalls zu verringern, können Sie entweder Ihre Stichprobengröße erhöhen oder Ihr Konfidenzintervall auf 90 senken. Sie möchten, dass die untere Grenze mindestens genug ist, um Ihre Handelskosten zu decken. Monte Carlo Simulation Dies ist ein weiteres beliebtes, dass Sie viel hören, aber immer noch nicht durch den durchschnittlichen Händler beschäftigt. Was die Monte-Carlo-Simulation Ihnen erzählt, war, dass ich eine riesige Menge an Strategien, zufällig lange und kurz für jeden Handel laufen, was ist die Chance, die insgesamt zurückgegeben mindestens so viel wie meine Strategie zum Beispiel, wenn Ihre proprietäre Strategie hatte Zurückgegeben 20, aber Sie finden, dass eine völlig zufällige Strategie hatte eine Wahrscheinlichkeit von 50, mindestens diese Menge zurückzukehren, werden Sie Arent gehen sehr zuversichtlich, mit Ihrer Strategie voranzutreiben. Hier ist eine gute Ressource, wie man eine Monte Carlo Simulation in Excel anwenden, aber bevor blind Vertrauen es, gibt es ein paar Dinge zu beachten. Sie müssen genug Simulationen ausführen, bis die Ergebnisse auf einem zentralen Wert konvergieren, um den Ergebnissen zu vertrauen. Strategien, die den Datensatz überladen, werden sich gut gegen eine Monte-Carlo-Simulation auswirken, sodass Sie den Test über Daten ausführen müssen, die nicht für die Erstellung der Strategie verwendet wurden. Dies ist ein sehr kurzer Überblick über nur zwei Möglichkeiten, wie Sie die statistische Signifikanz Ihrer Strategie messen können. Es gibt viel mehr quantitative Forschung in diesem Bereich und ich würde empfehlen Evidence-Based Technical Analysis von David Aronson als Händler-freundliche Bezug auf diese Arten von Techniken. Die Stabilität Ihrer Strategie bezieht sich auf die Konsistenz und Vorhersehbarkeit Ihrer Rendite. Dies bezieht sich sowohl auf die Strategien Risiko und statistische Signifikanz, aber ich denke, es ist wichtig, es als seine eigene Kategorie zu sehen. Wenn wir über eine stabile Strategie sprechen, wollen wir untersuchen, wie sich die Strategie über eine Vielzahl von Marktbedingungen hinweg entwickelte, ob eine Mehrheit der Renditen aus nur wenigen Trades stammte und wie anfällig die Strategie für große Drawdowns ist. Die meisten Trader betrachten dies als die Glätte der Eigenkapitalkurve. Messen der Glätte: Rsup2, der Bestimmungskoeffizient, misst, wie gut ein Datensatz zu einem bestimmten Modell passt, in diesem Fall eine einfache Linie oder Kurve. Um die Glätte unserer Renditen zu messen, suchen wir, wie gut sich unsere Eigenkapitalkurve in einer geraden Linie befindet. In einer perfekten Welt wäre unsere Eigenkapitalkurve eine steile, gerade Linie, die von der linken unteren Ecke zur rechten oberen Ecke führt (wir könnten immer auf ein exponentielles Wachstum hoffen, aber wir können uns nicht vormachen). Was der Bestimmungskoeffizient sagt, ist nahe an dieser Geraden, unsere Eigenkapitalkurve fällt. Wir suchen nach einem hohen Bestimmungskoeffizienten (was bedeutet, dass unsere Eigenkapitalkurve eine enge Passung hat) und eine steile Steigung (dh unser Eigenkapital wächst schnell). Diese beiden Maßnahmen helfen uns objektiv zu analysieren, wie glatt unsere Aktienkurve ist. In Excel ist dies sehr einfach zu tun. Plotten Sie Ihre Equity-Kurve als Streudiagramm, klicken Sie mit der rechten Maustaste auf einen der Punkte und wählen Sie Trendlinie hinzufügen. Wählen Sie im Dialogfenster eine lineare Trendlinie aus, und legen Sie unter Optionen den Intercept auf 0 und klicken Sie, um sowohl die Gleichung als auch den Rsup2-Wert anzuzeigen. Der m-Wert vor dem x zeigt Ihnen die Steilheit der Linie (wir suchen nach hohen positiven Werten) und der Rsup2-Wert ist nah an dieser Linie (Werte über .7 sind das, was gesucht wurde). Gerade so haben Sie alle Informationen, die Sie benötigen, um die Glätte Ihrer Eigenkapitalkurve zu messen Markt-Zustand-Prüfung: Ein anderer Aspekt zu betrachten ist, unter welchen Marktbedingungen unsere Strategie tendierte, um gut durchzuführen und unter welchen Bedingungen sie schlecht durchführte. Dies kann Ihnen helfen, ein besseres Gefühl der Merkmale Ihrer Strategie sowie helfen, wenn Sie den Handel beginnen. Es gibt zwei grundlegende Möglichkeiten, um dies auf einfache Weise und die etwas komplexer zu betrachten. Auf einfache Weise würden Sie die verschiedenen Marktbedingungen selbst mit Hilfe von Indikatoren als Filter definieren. Zum Beispiel würden Sie entscheiden, dass der Markt trends, wenn der ADX ist über 25 und flüchtig, wenn die ATR ist über 1,0. Sie könnten sehen, dass 80 Ihrer Rückkehr kam, wenn der Markt Markt war in einem starken Trend (ADX 25) und Sie hatten Verluste, wenn der Markt war flach oder seitlich verschieben. Sie können diese Informationen dann verwenden, um zu versuchen, Ihre Strategie zu verbessern oder diese Filter hinzuzufügen, wenn Sie Handelleben gehen. Hier finden Sie weitere Informationen darüber, was diese Indikatoren bedeuten. Es ist wichtig, sich daran zu erinnern, dass diese Filter so unkorreliert wie möglich mit der Logik verwendet werden, um Ihre Strategie zu erstellen. Wenn Sie einen technischen Indikator verwenden, der die Stärke des Trends enthält, wird das Hinzufügen eines Trendfilters nicht viel mehr über Ihre Strategie erzählen, neben dem Hinzufügen einer anderen Eintragsbedingung. Die etwas komplexere Art und Weise beinhaltet unseren alten Freund, die Regression, außer jetzt sind wir eine multiple Regression laufen und wir sind weniger mit den Rsup2 Werte, wie wir mit den Beta-Koeffizienten unserer Indikatoren betroffen sind. Erneut würden wir Indikatoren wählen, um unterschiedliche Marktbedingungen zu identifizieren, aber anstatt die verschiedenen Ebenen zu definieren (ADX 25 Trending), wollen wir die Regression zeigen, welche Faktoren am wichtigsten waren. Größere Koeffizienten geben an, welche Indikatoren den größten Einfluss auf unsere Erträge hatten, obwohl wir sicher sein wollen, die Indikatoren zu standardisieren und sicherzustellen, dass die Ergebnisse statistisch signifikant sind. Hier ist ein großartiges Video von Business Insider auf eine multiple Regression in Excel ausgeführt. (Wenn Sie einen Mac verwenden, sind Sie etwas behindert und müssen die Funktion LINEST () verwenden, die einen zusätzlichen Schritt erfordert, um den p-Wert zu berechnen. Hier ist ein Video zur Verwendung der LINEST () - Funktion für eine multiple Regression und Hier ist, wie die p-Wert aus den Ergebnissen zu berechnen.) Dies ist nicht zu uns klar-Cut-Filter, aber wir sind in der Lage, eine größere Anzahl von Indikatoren leicht testen und ein gutes Verständnis davon, welche Faktoren eine Rolle bei unseren Renditen gespielt . Wieder einmal wollen wir sicher sein, dass wir nur Filter verwenden, die nicht mit den Indikatoren korreliert sind, die verwendet werden, um unsere Eingangssignale zu erzeugen. Die Messung der Stabilität Ihrer Rendite ist ein wichtiger Aspekt bei der Bewertung einer Strategie, und während die Glättung der Eigenkapitalkurve im Auge behalten wird, ist immer eine objektive, quantitative Herangehensweise wünschenswert, wenn man mehrere Strategien miteinander vergleicht. Live-Performance Sobald Sie eine Strategie getestet und gehen, um es live zu tauschen, ist die nächste große Frage, wie weiß ich, wenn diese Strategie hat sich aus der Synchronisierung mit dem Markt Wissen, wann zu stoppen den Handel einer bestimmten Strategie kann einen großen Einfluss auf die Gesamtertrag Ihres Portfolios. Trending Equity: Eine Möglichkeit, die Renditen Ihrer Strategie zu betrachten, sobald Sie den Handel beginnen, ist durch die Messung der Trend dieser Renditen. Natürlich wollen wir eine Aktienkurve in einem positiven Trend. Eine einfache, visuelle Möglichkeit, dies zu tun, ist durch die Berechnung einer einfachen gleitenden Durchschnitt (SMA) Ihrer Rückkehr. Wenn die Eigenkapitalkurve unter die SMA taucht und in einen Abwärtstrend eintritt, sollten Sie vielleicht darauf achten, dass Sie entweder aufhören, die Strategie zu beenden oder die Positionsgrößen zu verringern. Es gibt zwei Parameter zu berücksichtigen, wenn mit diesem Ansatz: die Periode der SMA und wie Sie einen Abwärtstrend zu definieren. Diese Parameter können durch eine Kombination aus historischer Leistung und eigener Risikobereitschaft gewählt werden. Sie möchten die Periode des SMA auswählen, die einen guten Puffer zwischen den Backtesting-Returns und dem SMA bietet. Ein längerer Zeitraum SMA wird zu größeren Puffer führen, während kürzere Zeiträume werden Ihre Eigenkapitalkurve eher in Ihr SMA tauchen zu machen. Ich habe festgestellt, SMA-Perioden zwischen 25 und 100 am effektivsten je nachdem, wie oft Sie Strategie Trades. Wie weit unterhalb der SMA die Equity-Kurve Dips, bevor Sie den Handel stoppen sollte mehr als das, was Sie beobachtet in Ihren Backtests, aber nicht zu viel, wo Sie riskieren, eine große Menge an Ihrem Kapital zu verlieren. Sie sollten mindestens ein 10 oder mehr Dip als das, was Sie sahen in Ihrem Backtest vor dem Stoppen der Strategie zu suchen. Es ist vernünftig zu erwarten, dass Ihre Live-Performance wird nicht so gut wie die historische Leistung, so dass Sie sicher sein wollen, dass Ihre Renditen sind tatsächlich in einem Abwärtstrend vor dem Absetzen der Strategie. Konsekutive Verluste: Eine empfindlichere Weise zu wissen, wann Ihre Strategie aus der Synchronisierung herausfällt, ist, indem man die Wahrscheinlichkeit betrachtet, eine Folge von aufeinander folgenden Verlusten zu haben. Zum Beispiel sagen, dass Sie 20 Trades gehabt haben und sind in der Mitte einer Folge von 5 aufeinander folgenden Verlusten. Auf der Grundlage Ihrer historischen Genauigkeit, was ist die Wahrscheinlichkeit, dass dies geschehen wird, stellt dies eine komplexere Frage als erfüllt das Auge und erfordert eine ziemlich anspruchsvolle rekursive Formel. Zum Glück können Sie hier einen praktischen Taschenrechner finden, oder wenn Sie mit den etwas messy Excel-Berechnungen selbst spielen möchten, können Sie die Tabelle hier herunterladen. Bei der Verwendung des Online-Rechners sind wir mit dem Verlust von Verlusten beschäftigt, so dass die Wahrscheinlichkeit des Erfolgs tatsächlich wäre (1 - Genauigkeit), so dass eine Strategie mit 60 Genauigkeit eine Wahrscheinlichkeit von 40 haben würde. (Vielen Dank an Scifi-Schriftstellerin Max Griffin für den Taschenrechner). Was wir sehen können, ist, dass, wenn wir dachten, dass unsere Strategie 75 richtig war (25 Wahrscheinlichkeit eines Verlustes), und wir hatten einen Streifen von 5 Verluste in nur 20 Trades, gibt es nur eine 1,19 Chance, dies geschieht, wenn dies der Fall ist, Sie Sollte einen harten Blick auf Ihre Strategie, wie es zeigt, dass Ihre 75 Genauigkeit am wahrscheinlichsten war aufgrund der Überformatierung der Daten verwendet, um Ihre Strategie zu bauen und ist wahrscheinlich nicht halten, im Live-Handel. Fazit Die richtige Bewertung Ihrer Strategie ist ein entscheidender Schritt, der oft übersehen wird. Viele Händler verbringen riesige Mengen an Zeit mit einer Strategie, und dann verlassen sich auf nur ein paar grundlegende Metriken zu entscheiden, ob zu handeln oder verwerfen die Strategie. Nur durch die Analyse der Rentabilität, des Risikos, der statistischen Signifikanz, der Stabilität und der Leistungsfähigkeit der Strategie können wir Vertrauen in den Handel haben. Welche anderen Metriken verwenden Sie bei der Bewertung Ihrer Strategie? Achten Sie darauf, TRAIDE herauszufinden, um herauszufinden, wie Sie maschinelle Lernalgorithmen beim Aufbau Ihrer nächsten Strategie nutzen können. Erwerten der Handelsleistung Bevor Sie dies lesen, sollten Sie die folgende Lektion gelesen haben: Handel bezieht sich auf die Beurteilung und Bewertung aller Handlungen, die Sie im Laufe eines Tages, einer Woche oder einer anderen Zeitspanne übernommen haben. Die Auswertung im Handel hilft Ihnen, Bereiche zu identifizieren, in denen Sie Ihre Leistung verbessern können. Es umfasst die Analyse alles aus dem Ergebnis Ihrer Trades und Ihre Trading-Strategie, um Ihre Stimmung und die Marktbedingungen, die Sie gehandelt wurden. In dieser Lektion, sprechen wir Sie durch verschiedene Möglichkeiten, um Ihren eigenen Handel zu bewerten. Dies sollte dazu beitragen, Ihre Leistung als Händler zu verbessern. Die Bedeutung der Bewertung Um herauszufinden, wie Ihr Handel verbessert werden kann, müssen Sie zunächst Ihre Strategie und Gewohnheiten auseinander zu holen. Dies hilft Ihnen, Bereiche zu finden, die Sie ändern müssen. In jedem früheren Job hatten Sie wahrscheinlich einen Chef, der Fragen von Ihnen gefragt, um festzustellen, wie Sie waren die Durchführung und Fortschritte in der Rolle. Als unabhängiger Händler haben Sie nicht diesen Luxus, also müssen Sie sich selbst auswerten. Fragen Sie sich Fragen über Ihre Strategie, Rand, Setup und Stimmung ist der Schlüssel zur Bestimmung der Stärken und Schwächen Ihres Handels. Nur wenn Sie dies tun, werden Sie in der Lage zu erarbeiten, wie gut Ihre Fortschritte wirklich ist und was noch braucht Arbeit. Es gibt drei Dinge, die Sie auswerten müssen: Ihre tägliche oder wöchentliche Leistung, die Stärke Ihres Handelssystems und Ihre Psychologie. Arten der Evaluierung Es gibt drei Hauptarten der Evaluation, die Sie tun müssen: tägliche Bewertung, Trading System Bewertung und psychologische Bewertung. Zuerst werden wir skizzieren, was jede dieser Arten von Auswertungen sind vor zeigen Ihnen, wie sie zu tun. Dailyweekly individuelle Trades Evaluation Dies beinhaltet die Bewertung jeder einzelnen Position, die Sie nehmen. Beachten Sie, dass dies nicht das gleiche wie die Führung eines Trading-Zeitschrift, die es für Sie ist, um Handel Positionen und Gedanken loggen, wie Sie Ihr System in die Praxis umzusetzen. Vielmehr Ende der Dayweek-Bewertung beinhaltet die Nutzung und Auswertung der Daten in Ihrem Trading-Journal zu Bereichen finden, wo Sie möglicherweise härter arbeiten müssen. Trading-System-Evaluierung Auswertung Ihrer Trading-System wird Ihnen helfen, überprüfen Sie sich die besten Ergebnisse aus Ihrem Trading-System. Dies beinhaltet die Auswertung einer Reihe von Trades, die Sie gemacht haben, und die Strategie, die Sie verwendet haben. Es wird Ihnen helfen, herauszufinden, wie gut Ihr Handelssystem arbeitet und machen alle Verbesserungen, sondern wie ein Ingenieur bewerten und optimieren einen Autos Motor, um seine Leistung zu verbessern. Zum Beispiel, wenn Sie nicht immer gute Ergebnisse aus dem Handel einen bestimmten Markt. Sollten Sie eine Notiz davon machen und können beschließen, weniger von Ihrem Handelskapital auf diesem Markt zu begehen oder zu stoppen Handel es insgesamt. Psychologische Bewertung Dies beinhaltet einen langen, harten Blick auf Ihren Geisteszustand, während Sie handeln und versuchen zu entscheiden, ob Ihre Stimmung beeinflusst eine der Positionen, die Sie genommen haben, und wenn ja, in welcher Weise. Finden Sie heraus, ob Ihre Stimmung hat sich auf Ihre Handelsentscheidungen wird Ihnen helfen, weniger emotional, wenn Sie handeln. Diese Art der Bewertung ist vielleicht die schwierigste und wird oft übersehen. Finden Sie Zeit für sie ist jedoch entscheidend, wie Ihre Stimmung direkt beeinflussen können, wie Sie handeln. Für weitere Informationen über Trading-Psychologie, gehen Sie zu unserem Trading-Psychologie-Modul: Qualitative versus quantitative Daten Um eine dieser Formen der Evaluierung Sie sich auf eine Mischung aus quantitativen und qualitativen Daten. Quantitative Analyse beinhaltet das Betrachten von leicht messbaren Daten wie, wie viel Gewinn oder Verlust Sie gemacht haben. Diese Daten können schnell zusammengestellt werden und geben Ihnen einen Einblick, ob Ihr System funktioniert. Langfristige oder konsequente tägliche Verluste, zum Beispiel wird Ihnen sofort sagen, dass etwas in Ihrem Trading-Strategie oder Stil falsch ist. Quantitative Analyse beinhaltet das Betrachten von leicht messbaren Daten wie, wie viel Gewinn und Verlust Sie auf Trades machen. Qualitative Analyse beinhaltet, einen tieferen Blick auf härter, um Bereiche wie Ihre Stimmung oder die Stärke Ihres Trading-Systems zu messen. Allerdings, Gewinn und Verlust nicht Ihnen sagen, die ganze Geschichte können Sie schnell wissen, dass etwas falsch ist, aber müssen tiefer gehen, um herauszufinden, was falsch ist und warum. Beispielsweise kann eine schnelle Analyse der Geschäfte, die Sie über einen Tag oder eine Woche gemacht haben, zeigen, dass sie profitabel sind. Allerdings schauen tiefer auf die Höhe des Risikos haben Sie auf jeden Handel genommen, oder wie gut einzelne Märkte für Sie arbeiten, im Vergleich zu anderen Märkten wird Ihnen helfen zu verstehen, wie effizient Sie wirklich sind. Es wird Ihnen helfen, wissen, ob Ihr Gewinn so optimiert wie es sein könnte. Hier kommt es zu einer qualitativen Analyse. Dabei geht es darum, Handlungsfelder zu analysieren, die schwerer zu messen sind, wie zum Beispiel Ihre Stimmung oder die Qualität Ihres Handelssystems. Wie tägliche tägliche individuelle Trades-Evaluierung Die folgende Methode wird Ihre Trades über eine tägliche oder wöchentliche Zeit zu betrachten und wird auch die psychologische Bewertung, die Sie tun müssen. Schritt 1 . Sammeln Sie die folgenden quantitativen Daten: Anzahl der Trades Durchschnittlicher täglicher Gewinn und Verlust Durchschnittlicher Gewinn Durchschnittlicher Verlust Durchschnittliches Risiko pro Trade Anzahl der gewinnbringenden Geschäfte im Vergleich zu Anzahl der verlierenden Trades Sie sollten diese bereits in einem Trading-Journal haben. Um mehr darüber zu erfahren, wie man ein Trading-Journal behält, lesen Sie die folgende Lektion: Halten Sie Ihre Antworten so klar und prägnant wie Sie können - das macht sie nützlicher als zukünftiger Bezugspunkt. Schritt 2 . Betrachten Sie jeden Ihrer Trades über die vergangene Tageswoche und stellen Sie sich die folgenden Fragen: Auf einer Skala von 1-10 (1 ist ein schlechter psychischer Zustand, 10 Perfektion), was war Ihre Stimmung, wenn Sie mit der gleichen Skala, wie begann War Ihre Stimmung, wenn Sie den Handel beendet Haben Sie Ihre Trading-Strategie Regeln für den Eintritt Handel Management folgen. Wenn nicht, warum nicht und wann haben Sie auf Ihr Risiko zu belohnen Ziel auf jedem Handel Wenn nicht, warum nicht und wann Haben Sie alle Trades früh Wenn ja, wann haben Sie an Ihren ursprünglichen Stop Verluste und Gewinnziele für jeden Handel verwenden Eine Skala von 1-10, welche Bewertung würden Sie Ihre Gesamtleistung für den ganzen Tag geben Die Beantwortung der Fragen wird Ihnen bewusst machen, was Ihren Handel beeinflusst und Sie können dies verwenden, um mehr Ziel in Ihrem Trades in die Zukunft. Sobald Sie Ihren Weg durch die oben genannten Fragen gearbeitet haben, haben Sie ein klares Bild davon, wie gut Sie sich an Ihre Trading-Strategie und wie viel Ihre Emotionen beeinflussen Ihren Handel sind. Dies ermöglicht es Ihnen, mehr objektiv zu denken, wenn Sie Trades in Zukunft platzieren, weil Sie sich mehr bewusst sein, was sie beeinflusst. Halten Sie Ihre Antworten so kurz, klar und prägnant wie Sie können. Das macht sie zu einem nützlichen Referenzwerkzeug in der Zukunft. Idealerweise sollten Sie durch diesen Prozess am Ende eines jeden Tages, aber einige Händler es vorziehen, es auf einer wöchentlichen Basis zu tun. So bewerten Sie Ihr Trading-System Die Methode für die Auswertung Ihres Trading-Systems ist ähnlich wie die dailyweekly Auswertung Methode zuerst berechnen die Ergebnisse Ihrer Trades und dann fragen Sie sich selbst mehr Fragen. Schritt 1: Sammeln Sie die folgenden Informationen: Anzahl der Trades seit der letzten Bewertung Durchschnittliche tägliche, wöchentliche, monatliche, tägliche Gewinn und Verlust Durchschnittlicher Gewinn Durchschnittlicher Verlust Durchschnittliches Risiko pro Trade Anzahl der gewinnbringenden Geschäfte gegen Anzahl der verlierenden Trades Schritt 2: Folgende: Wenn Sie erfahrener werden, finden Sie weitere relevante Fragen, die Sie sich stellen können. Ist die spezifische Trading-Strategie, die Sie verlassen sich auf die Arbeit für Sie Könnte es verbessert werden Sie fragen sich ständig Fragen während des Handels Setup, Eintrag, Management und Ausstieg Bleiben Sie bei Ihren vorgegebenen Risiko-Belohnung Parameter Sind die Renditen Ziele, die Sie selbst realistisch für Das System, das Sie im Ort haben Sind die Gewinne, die Sie auf gewinnende Trades größer als die Verluste, die Sie auf den Verlust von Trades machen Sie erleben mehr Gewinner dann Verlierer oder ein Verhältnis von mindestens 50 Ist das Risikoprofil Sie angemessen für die Volatilität der Markt, dass Sie handeln Sie glauben, dass Sie handeln objektiv in der Mehrheit der Trades Sie Platz Von diesem werden Sie dann sehen können, wie diszipliniert Sie sind, ob Ihre Risikoparameter korrekt sind und wie gut Ihr gesamtes System funktioniert. Wie Sie mehr erfahren und gehen tiefer in Ihr eigenes System und Handelsplan, finden Sie weitere relevante Fragen, die Sie dieser Liste hinzufügen können. Dies ist etwas, was Sie tun sollten, mindestens einmal im Monat, um sicherzustellen, dass alles, was Sie tun, ist die Herstellung der besten Ergebnisse. In dieser Lektion haben Sie gelernt, dass die Bewertung im Handel beinhaltet die Analyse alles aus dem Ergebnis Ihrer Trades und Ihre Trading-Strategie, um Ihre Stimmung und die Marktbedingungen, die Sie gehandelt wurden. Es hilft Ihnen, Bereiche zu identifizieren, wo Sie Ihre Leistung verbessern können. Die Fragen, die Sie sich stellen müssen, sich auf Ihre Handelsergebnisse, auf Geldmanagement und auf Ihre eigene Psychologie zu konzentrieren. Müssen Sie sich auf eine Mischung aus quantitativen Daten wie Handel Ergebnisse und qualitative Daten wie z. B. wie gut Sie auf eine Strategie festhalten. Die tägliche Auswertung beinhaltet die Bewertung jeder einzelnen Position, die Sie über den vorherigen Tag oder die Woche übernommen haben. Trading System Evaluation beinhaltet die Bewertung einer Reihe von Trades, die Sie gemacht haben, und die Strategietechnischen Indikatoren, die Sie verwendet haben. Psychologische Bewertung beinhaltet die Bewertung Ihres Geisteszustandes, während Sie handeln. Wenn Sie irgendeinen Aspekt Ihrer Handelsleistung auswerten, sollten Sie eine Anmerkung der Antwort zu allen Fragen halten, die Sie sich bitten, dass sie ein nützlicher Bezugspunkt in der Zukunft sein werden. Suchen Sie nach einem Top-Broker Melden Sie sich über Tradimo erhalten Sie zusätzliche Vorteile lt Vorige Lektion